(Investigaciones económicas Bancolombia).- Es hora de mirar por el parabrisas y no por el retrovisor. Se dice que el olvido es una forma de afrontar el cambio y nuestras estimaciones apuntan a que el sector automotriz se prepara para ponerlo en práctica.
Similar a lo ocurrido en 2012, cuando la expectativa del mercado colombiano era vender 300.000 unidades al año, postura que se fue abandonando ante un menor crecimiento, en 2024 y 2025 estaríamos dejando atrás la expectativa actual de 200.000 unidades vendidas al año que tiene el mercado. Esta disminución estaría explicada por cambios en el estilo de vida de los consumidores y los retos económicos que prevalecen.
Entender las preferencias de los millennials y centennials permitirá capturar las oportunidades venideras. La forma en que se movilizan estas generaciones ha cambiado la concepción del uso y necesidad del automóvil. Según Deloitte, “estas generaciones poseen una mayor probabilidad de elegir servicios de suscripción sobre la compra de un vehículo propio”. Además, se evidencia una mayor propensión al gasto en vehículos con un mayor nivel de tecnología y ambientalmente responsables.
Esto ha llevado a que algunos vehículos tengan una mejor perspectiva. Aunque el total de vehículos nuevos se ha contraído 7,5% en los primeros cinco meses del año, la venta de vehículos utilitarios se ubica en cifras positivas, +1%, con un crecimiento en la participación que ha pasado de 47% a 59% en los últimos dos años.
Otros vehículos que sobresalen son los híbridos y eléctricos, que también ganan participación en el segmento de uso personal, al pasar de 12% a 25% en el mismo periodo de tiempo. Este tipo de vehículos cuentan con algunas de las características preferidas por las nuevas generaciones, lo que estaría impulsando su demanda. En el corto plazo, creemos que los vehículos de origen chino serán actores importantes, dada las restricciones que les han sido impuestas en Europa y la necesidad de reubicar híbridos y eléctricos en mercados emergentes como el colombiano.
En 2024 y 2025 estaríamos dejando atrás la expectativa del mercado de 200.000 unidades vendidas al año. Otro factor relevante, y no menor, es el estado actual de las variables económicas determinantes en la demanda de estos bienes. La tasa de intervención del BanRep, que, a la fecha, acumula leves recortes, la inflación, que permanece alta, y la reciente depreciación del peso colombiano, no permitirían en el corto plazo una reactivación en la compra de vehículos. Lo anterior explicaría, además, el deterioro del segmento de carga comercial, que se centra en la inversión de los privados.
De otro lado, el dinamismo de vehículos de pasajeros se ha reducido ante la menor movilidad, por tierra, de extranjeros y propios. El menor costo del transporte aéreo y la reducción del flujo de personas provenientes de Venezuela explican este comportamiento. Sería el cambio de la flota de vehículos de transporte masivo en las ciudades el motor de crecimiento para este segmento. Finalmente, en esta actualización de proyecciones, nuestro mensaje se centra en que las actuales condiciones impiden el crecimiento en el corto y mediano plazo, creemos que solo el entendimiento de las nuevas generaciones podría reactivar el crecimiento y situarnos en el largo plazo sobre las 200.000 unidades una vez más.
